Сильное влияние глобальной волатильности: 8 из 10 инвесторов усиливают защитные позиции

Волатильность перестала быть временным явлением и стала структурным состоянием финансовых рынков. В условиях, охваченных геополитическими рисками, макроэкономической неопределенностью и возможными сбоями на энергетических рынках, инвесторы начали переосмысливать подход к формированию своих портфелей, уделяя больше внимания диверсификации, сохранению капитала и активному управлению.

Это подтверждает Глобальное исследование Investor Insights 2026 от Schroders, проведенное CoreData Research среди более чем 1 000 институциональных инвесторов и управляющих частным банкингом в 24 странах, которые в совокупности управляют активами на сумму около 72 триллионов долларов США.

Согласно исследованию, 85% глобальных инвесторов ожидают увеличения волатильности в течение следующих двенадцати месяцев. В условиях этого сценария диверсификация (84%) и защита капитала (83%) вышли на первый план как основные цели при разработке инвестиционной стратегии.

В Аргентине ситуация аналогична, хотя с еще более защитным профилем. 81% местных инвесторов ожидают увеличения волатильности в следующем году, и ответом на это является большая гибкость в распределении активов.

Более половины (56%) планируют увеличить свою долю в защитных или краткосрочных активах и воспользоваться возможностями, которые могут возникнуть во время периодов повышенной волатильности. Кроме того, 48% планируют расширить географическую диверсификацию своих портфелей для снижения рисков.

Среди основных выявленных угроз выделяются эскалация геополитических конфликтов, резкие колебания цен на сырьевые товары и энергоресурсы, а также возможное замедление мировой экономики.

Результаты также показывают, что аргентинские инвесторы придают большее значение, чем в среднем по миру, устойчивости портфелей. 89% считают диверсификацию одной из основных инвестиционных целей, по сравнению с 84% на глобальном уровне. Тот же процент считает защиту капитала приоритетом, на шесть пунктов выше международной средней.

Отчет также отражает изменение в подходе к управлению инвестициями. На глобальном уровне 31% респондентов планируют перевести часть своих активов из пассивных стратегий в активные, в то время как 85% считают, что активные управляющие будут лучше подготовлены к навигации в условиях большей неопределенности в течение следующих 12-18 месяцев.

"В мире, который становится все более волатильным, инвесторы пересматривают свои портфели, ставя диверсификацию и устойчивость в центр своих стратегий, одновременно управляя геополитическими рисками. Примечательно, что в этом контексте целых 85% инвесторов выразили уверенность в том, что активные управляющие могут помочь им достичь этих целей в течение следующих 12-18 месяцев", - отметила Йоханна Кирклунд, главный инвестиционный директор группы Schroders.

Она добавила, что геополитическая фрагментация и реорганизация цепочек поставок создают новые инфляционные давления, что делает все более актуальным умение выбирать активы и адаптировать портфели к меняющейся среде.

В том же духе Мариано Фиорито, руководитель Schroders в Аргентине и Уругвае, отметил, что "мы видим, что все больше инвесторов сосредотачиваются на активном управлении, чтобы справляться с более сложной ситуацией, где разброс доходов и макроэкономическая неопределенность делают выбор активов более тщательным и способным быстро адаптироваться к изменениям на рынке".

Исследование также выявляет изменение в построении портфелей. Вместо того чтобы отдельно анализировать публичные и частные рынки, инвесторы начинают интегрировать оба этих мира в одну стратегию.

На глобальном уровне 49% оценивают возможности между государственным и частным кредитом совместно. В Аргентине этот процент достигает 56%, что отражает большую готовность комбинировать различные классы активов для улучшения диверсификации, генерации доходов и повышения устойчивости портфелей.

Параллельно ETF с активным управлением продолжают набирать популярность как инструменты для реализации более гибких стратегий благодаря своей ликвидности, меньшим затратам и способности адаптировать риск в условиях повышенной волатильности.

Этот контент предоставляется исключительно в общих информационных целях и не является финансовым, инвестиционным, юридическим или налоговым советом. Любые мероприятия, вознаграждения, онлайн-акции или связанная с ними информация, упомянутые в настоящем документе, не должны рассматриваться как рекомендация, приглашение к покупке, продаже, торговле или иной сделке с какими-либо криптоактивами. Криптоактивы очень волатильны и могут привести к убыткам. Доступность услуг, продуктов WEEX и связанных с ними событий может варьироваться в зависимости от региона. Вы несете ответственность за обеспечение того, чтобы ваше участие соответствовало применимым местным законам и нормативным актам.